歡迎來到「轉撥實體」（Pass-Through Entities）的世界！

合夥企業（Form 1065）及S公司（Form 1120-S）一般把聯邦所得稅項目轉撥予擁有人，但存在例外。美國本土LLC有兩名或以上成員時預設按合夥處理，單一成員LLC在聯邦所得稅上一般不視為獨立實體；公司課稅選擇可改變處理。遺產及非設立人信託（Form 1041）可就保留收入納稅，並把適當分派收入項目轉予受益人，不能概括為一律免實體層面稅。

如果起初覺得這有點複雜，不用擔心！稅法有時就像個拼圖，但只要你看懂拼圖的邏輯，一切就會變得清晰許多。讓我們開始吧！

1. 什麼是轉撥實體？

合夥企業（Form 1065）及S公司（Form 1120-S）一般把聯邦所得稅項目轉撥予擁有人，但存在例外。美國本土LLC有兩名或以上成員時預設按合夥處理，單一成員LLC在聯邦所得稅上一般不視為獨立實體；公司課稅選擇可改變處理。遺產及非設立人信託（Form 1041）可就保留收入納稅，並把適當分派收入項目轉予受益人，不能概括為一律免實體層面稅。

合夥企業（Form 1065）及S公司（Form 1120-S）一般把聯邦所得稅項目轉撥予擁有人，但存在例外。美國本土LLC有兩名或以上成員時預設按合夥處理，單一成員LLC在聯邦所得稅上一般不視為獨立實體；公司課稅選擇可改變處理。遺產及非設立人信託（Form 1041）可就保留收入納稅，並把適當分派收入項目轉予受益人，不能概括為一律免實體層面稅。

「管道」比喻

想像一下由兩位朋友經營的檸檬水攤。攤位本身不用繳稅。當天結束時，兩位朋友分完現金就回家了。報稅季節一到，他們各自在個人稅表上申報各自份額的檸檬水收入。攤位只是一個讓錢流向擁有人的管道。

合夥企業（Form 1065）及S公司（Form 1120-S）一般把聯邦所得稅項目轉撥予擁有人，但存在例外。美國本土LLC有兩名或以上成員時預設按合夥處理，單一成員LLC在聯邦所得稅上一般不視為獨立實體；公司課稅選擇可改變處理。遺產及非設立人信託（Form 1041）可就保留收入納稅，並把適當分派收入項目轉予受益人，不能概括為一律免實體層面稅。

2. 神奇的文件：Schedule K-1

個人如何得知該從業務中申報什麼呢？他們會收到一張 Schedule K-1。這是擁有人的「成績單」，精確列出了他們應分攤的收入、虧損、扣除額和抵稅額。

合夥及S公司的普通收入或損失一般列Schedule E第II部分；遺產及信託收入列第III部分。利息及股息依Form 1040／Schedule B的相關規則處理，資本收益列Schedule D（有需要時包括Form 8949），符合條件的慈善扣除列Schedule A。不能把所有單獨列示項目放在Schedule E。

3. 普通收入（Ordinary Income）vs. 分開列示項目（Separately Stated Items）

這是 CPA 考試中出現機率極高的主題！在 K-1 上，收入被分為兩大類，你必須清楚兩者的區別。

A. 普通營業收入/虧損（Ordinary Business Income/Loss）

這是企業日常營運留下的利潤或虧損（銷售額減去銷貨成本，再減去租金和薪資等營運費用）。

B. 分開列示項目（Separately Stated Items）

有些項目會從「普通」桶中取出並單獨列出。為什麼？因為這些項目根據個人稅務狀況可能會有不同的處理方式。如果將它們混入「普通收入」，IRS 就無法針對它們套用特定的稅務規則。

常見的分開列示項目：

• 租賃房地產淨收入/虧損：通常被視為被動（passive）收入。
• 利息與股利收入：這是「投資組合收入（portfolio income）」。
• 資本利得與虧損：這些需要在個人層面上進行盈虧互抵（netted）。
• 慈善捐贈：個人根據調整後總收入（AGI）有特定的扣除限額。
• Section 179 費用：針對設備的即時扣除額，有年度限額規定。
• 保證付款（Guaranteed Payments）：（僅限合夥企業）這是無論盈虧都要支付給合夥人的「薪水」。

比喻：分類洗衣。 把「普通收入」想像成一籃普通衣服，全部用「標準」洗程洗滌。「分開列示項目」就像是只能乾洗的西裝或手洗的絲綢。如果把它們全丟在一起，衣服就毀了！你必須將它們分開，因為它們需要特殊處理（不同的稅率或限額）。

重點摘要：如果某項目的稅務處理取決於個人的特定稅務限額（如慈善或資本虧損），那麼它必須在 K-1 上分開列示。

4. 各類實體的細微差別

合夥企業（Form 1065）

第707(c)條的保證付款不以合夥收入為依據，可補償服務或資本使用。合夥人一般確認普通收入，自僱稅處理須按適用規則判斷。合夥企業只有在第162條允許時才可扣除；受第263條規管的成本須資本化。並非每名合夥人都必然收到保證付款。

S 型公司（Form 1120-S）

S 型公司的股東可以是僱員。
• 股東領取 W-2 薪資（需繳納薪資稅）。
• 他們分得的剩餘 S 型公司利潤（來自 K-1）無需繳納自僱稅。這是 S 型公司的一大優勢！

你知道嗎？這就是為什麼許多小型企業主更喜歡 S 型公司的原因——與合夥企業的普通合夥人相比，他們可以顯著節省自僱稅。

5. 這些數字會出現在 Form 1040 的哪裡？

合夥及S公司的普通收入或損失一般列Schedule E第II部分；遺產及信託收入列第III部分。利息及股息依Form 1040／Schedule B的相關規則處理，資本收益列Schedule D（有需要時包括Form 8949），符合條件的慈善扣除列Schedule A。不能把所有單獨列示項目放在Schedule E。

計算公式

須採用該實體稅法要求的分配方式。合夥企業有效的特別分配未必等於持份比例；S公司項目一般按每股每日分配，但須考慮允許的選擇。只有適用比例分配時，$10,000實體項目的20%才是$2,000。K-1金額已分配，不能重複乘以比例。

6. 虧損的限制（請注意！）

IRS 並不總是允許你因為 K-1 上有虧損就進行扣除。虧損在抵銷其他收入前，必須通過四道門檻（按此順序）：
1. 稅務基礎（Tax Basis）：你的虧損不能超過你在公司「投入」的金額。
2. 風險基礎（At-Risk Basis）：類似稅務基礎，但排除了某些「無追索權（nonrecourse）」債務（即你不負個人責任的錢）。
3. 被動活動虧損限制（Passive Activity Loss Limits）：如果你沒有「實質參與」該業務，通常只能用虧損來抵銷其他被動收入。
4. 超額營業虧損（Excess Business Loss）：個人在單一年度可用於抵銷非營業收入的營業虧損總額設有上限。

常見錯誤：學生常忘記免稅收入（如市政債券利息）雖然不必課稅，但會增加合夥人的基礎。這是流入的「好」錢！

快速總結框

Schedule K-1列明收取者已分配的收入、損失、扣除及抵免份額。不能再把K-1金額乘以持股比例。各項須申報於適當表格，並適用收取者的稅基、風險金額、被動損失等限制。

你一定沒問題的！申報轉撥項目只需跟隨從企業到 K-1，最後到個人 Form 1040 的路徑即可。持續練習這些 K-1 分攤計算吧！